Hello 🦸♂️
On garde le sourire même si le marché est dans le rouge 😀
Ce sont des choses qui arrivent et quand on est préparé on peut s’adapter.
Si tu viens de nous rejoindre, commence par le début 👇
C’est parti !
Si tu as loupé l’édition de la semaine dernière (car elle est tombée dans les spams pour beaucoup), la voici 👇
32ème correspondance de la Huge Letter 💌 👉 La Mafia Paypal dirige le monde 🌍
Je suis donc heureux de te présenter l’édition n°33 de La Huge Letter 💌
Dans cette 33ème édition, on aborde :
♦️ Les Smarts Contracts 💡
♣︎ Comment préparer les prochaines IPOs ? 🧭
❤️ Pourquoi les Cryptos et l’UST, un stablecoin, dégringolent ? 📉
Les Smarts Contracts 💡
La semaine dernière, on a approfondi les mécanismes de consensus.
Aujourd’hui j’en profite pour continuer sur les “contrats intelligents”.
On parle du Smart Contract. Tu ne pourras pas y échapper dans l’univers crypto !
Le Smart Contract, c’est un contrat informatique qui existait avant la crypto.
Sa caractéristique première, c’est que son exécution ne nécessite aucune intervention d’un tiers de confiance. C’est le code qui fixe les règles automatiquement, il est autonome.
Il s’exécute tout seul.
Et ça c’est fou car ça remplace le contrat papier et surtout les gens qui ne tiennent pas parole. Ici, pas d’embrouille. Le contrat s’exécute automatiquement si les conditions pré-établies sont réunies.
En crypto
C’est un programme qui fonctionne sur une blockchain. Il a juste été adapté pour servir ce nouveau type de transaction.
C’est un contrat virtuel qui va lier les conditions de transaction d’un échange.
En d’autres termes, c’est un accord numérique au sein d’un ensemble de règles spécifiques.
Ces règles, elles sont définies par le code informatique et c’est les nœuds informatiques qui vont les exécuter.
Il a été rendu populaire par le cofondateur d’Ethereum et permet de rendre les échanges “Trustless”.
Cela signifie qu’on n’a pas besoin de faire confiance à quelqu’un puisque c’est un contrat automatique.
Super pratique car la plupart des échanges se font avec des personnes qu’on ne connait pas, donc en qui nous n’avons pas confiance par définition.
Les 4 blockchains les plus populaires qui utilisent le dispositif de Smart Contract sont Bitcoin, Ethereum, Solana et Polkadot.
Ethereum a été la première blockchain à adopter les Smarts Contract.
Comment ils fonctionnent ?
Un individu A émet une transaction à un individus B.
Au moment de la transaction, le Smart Contract exécute sa tâche.
Il va donc vérifier que les règles de transaction sont bien respectées.
Si toutes les conditions sont remplies et correctes, il détermine que la transaction peut avoir lieu.
Pour ça, il applique la règle du Si/Alors.
Si la condition 1 est remplie alors on exécute la condition 2.
Ses Avantages :
Grâce à lui, les transactions sont infalsifiables.
En étant Trustless, les deux acteurs de la transaction n’ont pas besoin de se connaître et de se faire confiance. Ils peuvent s’en remettre au processus.
Dans la pratique, le Smart Contract exécute la tâche uniquement si les règles sont respectées.
Donc il ne peut pas y avoir d’erreur.
En fonction des blockchains, le Smart Contract est personnalisé.
Il peut offrir de nombreux services et solutions pour réduire les coûts opérationnels et les délais de transactions.
Par exemple, en supprimant le besoin d’avoir un intermédiaire pour vérifier que les règles sont respectées, il réduit les délais de transaction et les gaz fees.
Et la semaine prochaine on abordera cette notion de Gaz Fees qui fait toujours polémique sur la blockchain Ethereum 😉
Comment préparer les prochaines IPOs ? 💡
Ce contenu est sponsorisé. Ça me permet de continuer à te proposer un contenu gratuit et d’améliorer mon travail avec la Huge Letter 💌 !
Chaque semaine avec Freedom, on essaie de te proposer du contenu intéressant mais surtout qui peut apporter de la plus value à tes investissements.
Ce n’est pas toujours simple mais mon but c’est de te partager mes bons plans et te permettre de faire mieux que le jour précédent.
En Février dernier je t’ai expliqué Comment obtenir plus d’action lors d’IPO.
Et ces derniers temps j’ai mis l’accent sur la création de portefeuille.
Car en 2022, il va y avoir de grosses IPO comme celle de Porsche et notamment TikTok, prévues normalement pour le quatrième trimestre.
Même si on ne connaît pas la date exacte, c’est important de se préparer au mieux pour obtenir le plus d’actions possible au moment de l’IPO.
En fait, il faut bien comprendre que pendant une IPO, nous ne décidons pas du nombre d’actions que nous allons avoir.
Plus la société est connue et importante, plus la demande est forte. Plus la demande est forte, moins tu as de chances d’obtenir le montant que tu as demandé.
Ça dépend aussi du nombre d’actions que la société met en vente. Moins il y en a, plus c’est compliqué. Le pourcentage de satisfaction de l'application est appelé allocation.
Donc pour TikTok ça va être la guerre.
Allocations Freedom
Tu ne le sais sûrement pas mais quand une société comme TikTok rentre en bourse, ce sont les plateformes de courtage qui vont enregistrer les demandes.
Et c’est aussi elles qui vont allouer les actions à leurs investisseurs.
En moyenne, les investisseurs obtiennent 15 à 25% de ce qu’ils ont demandé.
Sur Freedom, ce pourcentage il varie en fonction de la note que tu obtiens en tant qu’utilisateur.
Et cette note est influencée par plusieurs facteurs qui tournent autour de ton implication sur la plateforme.
Mais le facteur qui importe le plus, c’est l'évaluation de la liquidité du portefeuille.
Il existe également d'autres facteurs. En général, plus tu investis dans différentes actions, plus tu participes à des introductions en bourse, plus ta cote de clientèle est élevée et plus le pourcentage d'allocation que tu obtiens est important. Ainsi que la quantité d'actions.
Les investisseurs fidèles sont mieux récompensés lors de la distribution des actions et c’est normal. Les introductions en bourse sont des offres uniques.
C’est pour ça que c’est important d’avoir un portefeuille solide avant l’IPO et de monter en niveau progressivement.
TikTok exclusivité Freedom
Pour l’instant, l’IPO de TikTok est une exclusivité Freedom Finance.
Ça veut dire que tu ne peux pas la retrouver ailleurs sur une autre plateforme de courtage en Europe.
C’est aussi le seul endroit où tu pourras acheter ses actions au prix initial.
Donc c’est clairement une opportunité.
Freedom est notre sponsor mais c’est également une plateforme qu’on utilise au quotidien. Ils sont cotés en bourse et ont une valorisation à plus de 4 milliards.
Ils sont leaders sur le marché des IPO et c’est pour ça qu’on peut avoir de belles opportunités.
Sur Freedom Finance, tu obtiendras 0% de commission sur toutes les actions que tu achèteras pendant 30 jours et une action bonus pour l’ouverture de ton compte avec ce lien grâce à notre partenariat 😊
Pourquoi les Cryptos et l’UST, un stablecoin, dégringolent ? 📉
La fin de la semaine dernière a été atroce pour le marché des cryptos. Le début de cette semaine est tout aussi pénible, et aujourd’hui tout particulièrement.
Que ce soit pour le Bitcoin, l’Ethereum, les Altcoins, les Memescoins mais surtout le clivant UST, tout le monde se fait atomiser.
Dans cet article, je tente de faire un résumé court pour TOUT COMPRENDRE et je te donne mon avis.
Mais il s’est passé quoi en fait ?
La semaine dernière la Réserve Fédérale des Etats-Unis a annoncé une mesure politique monétaire dite “Hawkich” pour combattre l’inflation qui sévit depuis la guerre en Ukraine.
Hawkich c’est juste une orientation politique d’une banque en opposition avec Dovich. Elle tend à combattre l’inflation par tous les moyens.
Bref.
Cette mesure vise à appliquer une hausse des taux d’intérêts.
Quand la FED augmente ses taux d'intérêts, ça veut dire que tout ce qui nécessite un emprunt va coûter plus cher que prévu (crédit bancaire, crédit perso, prêt etc…).
Quand les taux d'intérêts augmentent, l’économie ralentit et tout le monde panique. Des taux d’intérêts élevés ça veut aussi dire moins d’accès à la liquidité et donc moins de possibilité d’investir dans la crypto qui a des hauts rendements.
Par conséquent, le marché des actions baisse rapidement. Et celui des cryptos aussi.
Du coup ça craint.
En plus, en temps de crise, les investisseurs privilégient la posture défensive à la posture spéculative. Ils abandonnent les actifs risqués et choisissent la prudence.
Et ça fait BOOM : Le Bitcoin perd 17%, Ethereum 15%, Shiba Inu 21%, ATOM et AVAX 28%, Solana 24%, et surtout Terra -90% (ça baisse en permanence) et UST, un stable coin, -50%... sur les 7 derniers jours. 😳
Pour moi cette chute “brutale” des cryptos elle rentre dans la continuité des événements qui sévissent depuis début 2022. On en a connu et on en connaîtra d’autres.
La chute du Bitcoin avait déjà commencé en Janvier avec les événements au Kazakhstan et même bien avant.
Maintenant, on ne peut pas prédire la suite (jamais d’ailleurs), d’autant plus que ça faisait 40 ans que l’inflation n’avait pas été si importante.
Il ne faut pas céder à la panique MAIS un événement est quand même très inquiétant : la mise en péril de l’écosystème DeFi Terra, le second plus gros du monde crypto.
Pourquoi l’UST chute ?
L’UST ou Terra USD c’est un stablecoin dit “algorithmique”.
Un Stablecoin c’est une crypto dont la valeur est stable car elle est indexée (on dit “pegged”) sur des actifs comme le Dollars, l’Euro, le Yen ou même l’or.
Si tu veux en savoir plus sur les Stablecoins je t’en parle ici.
On dit qu’il est algorithmique. À la différence des stablecoins traditionnels comme l’USDT, USDC ou le BUSD, il n’est pas adossé directement à des reserves de cash.
L’UST est adossé à un panier de devises cryptos, en grande partie LUNA, liées entre elles sous Anchor Protocol. Ce panier maintient son ancrage au dollar grâce à un mélange financier de jetons dont les valeurs sont arbitrées par un algorithme.
Anchor Protocol c’est une plateforme DeFi créée sur la blockchain Terra qui permet de faire des emprunts et des prêts. Elle est populaire car elle permet d’avoir des intérêts stables proche des 20% d’APY, ce qui est énorme comme rendement sur un stablecoin.
De plus l’UST est un Stablecoin “décentralisé” car l’actif sur lequel il est adossé n’est pas régi par une autorité tierce traditionnelle (Banque centrale).
Une étoile montante en perdition…
L’UST est géré par la Luna Fondation Guard. C’est une entité qui permet de surveiller l’équilibre du Stablecoin.
En début d’année elle a acheté 1,5 milliards de dollars de Bitcoin et récemment elle a fait une levée de fonds d’1 milliard de dollars.
Le 18 Avril, l’UST est passé devant le BUSD de Binance et c’est devenu le troisième plus grand Stablecoin de la planète.
L'UST était devenu l’étoile montante des Stablecoins car il permettait d’avoir leurs avantages sans leurs inconvénients même si beaucoup de personnes étaient sceptiques sur sa stabilité.
Il y avait plus de 19 Milliard d’UST stakés sur Anchor pour profiter des 20% de rendement. Moi le premier.
Mais ça c’était avant sa chute vertigineuse.
Une chute potentielle de tout l’écosystème Terra.
L’UST a subi ce qu’on appelle un double effet kiss cool.
Ces deux effets sont corrélés entre eux et je t’explique pourquoi :
Le premier effet c’est que l’algorithme de l’UST ne fonctionne pas lorsque le marché des cryptos est en berne. Il fonctionne uniquement quand tout va bien.
Au moment où les valeurs des cryptos ont chuté, l’algorithme de l’UST n’a pas réussi à redresser la barre dans le panier des devises cryptos pour maintenir son ancrage au dollar.
Tout simplement parce que cette fois-ci la différence de valeurs était trop importante. Et qu’au bout du fil, il ne restait plus assez de jetons à arbitrer.
Pourquoi ?
Parce qu’Anchor Portocol a épuisé ses réserves en Mars dernier pour payer les rendements qu’elle avait promis sur sa plateforme de prêts.
En fait, la plateforme à promis plus que ce qu’elle pouvait prêter. La demande a été trop forte et comme la blockchain est transparente, elle a préféré taper dans ses réserves pour calmer les inquiétudes.
Du coup l’algorithme n’avait plus de jetons pour ré-arbitrer son panier de devise crypto et maintenir son ancrage au dollars.
Elle est en quelque sorte victime de son succès.
Sauf que la chute du marché des cryptos est mal tombée et n’a fait qu’amplifier ce phénomène.
Le deuxième effet c’est que l’UST a subi la baisse du marché des cryptos et notamment la chute du Bitcoin.
Lorsque le bitcoin et les cryptos sont tombés, tout le monde à paniqué.
Et comme Luna avait acheté pour 1,5 milliards de dollars en bitcoin, il a fallut sauver les meubles.
Du coup Luna a liquidé ses Bitcoins pour remonter la valeur de son stablecoin.
Le problème c’est que cette liquidation massive a aussi tiré le Bitcoin vers le bas.
Et quand le bitcoin descend ça n’arrange pas la situation de l’UST.
C’est le problème du serpent qui se mord la queue.
Que faire ?
Il fallait staker ses UST car ça aurait été une erreur de ne pas profiter de ces rendements démentiels. En revanche, il faut toujours être à l’affût du marché et sortir ses fonds quand le navire a commencé à chavirer il y a 48h.
Personnellement, je suis sorti entièrement du protocol Anchor et de l’écosystème Terra car pour moi c’était le signe d’une énorme défaillance qui pouvait s’avérer hyper dangereuse.
J’ai perdu quelques plumes mais compensées par les rendements du staking de ces derniers mois.
Au final, j’aurai fait une opération nulle (mais je m’en sors bien).
Ce qui est dramatique c’est pour tous les gens qui vont perdre beaucoup plus…
L’UST est depuis ce matin en chute libre et il pourrait bien ne jamais se relever. Il était indexé au LUNA qui a fait -90% ces 7 derniers jours. Il n’y a donc plus assez de liquidité sur LUNA pour redresser UST. L’un emmène l’autre dans sa chute.
C’est tout l’écosystème de Terra qui est en train de s’effondrer.
Je ne pourrais pas dire s’ils vont s’en relever mais si c’est le cas ça prendra du temps et ça aura coûté beaucoup d’argent.
C’est une très très mauvaise nouvelle pour l’univers crypto car il va y avoir une perte de confiance de la communauté envers les stablecoins, une perte de confiance globale au niveau des cryptos.
Cette fois-ci, on ne parle pas d’une crypto du fin fond du classement qui s’écroule mais bien d’un géant de l’écosystème.
C’est effrayant mais également hyper intéressant de voir comment le marché va s’en relever.
Pour ma part, attention ce n’est pas du conseil en investissement mais je vous dois de la transparence car j’étais le premier à montrer mon staking sur Anchor, j’ai replacé mes fonds entièrement sur le Bitcoin et Ethereum.
Je suis venu chercher des valeurs refuges autres que les stablecoins qui pourraient bien tous vaciller après cet évènement.
La suite on va l’observer et on vous fera des comptes rendus réguliers et toujours de façon synthétique et transparente pour qu’un maximum de gens puissent comprendre.
Si tu as la moindre question, n’hésite pas à la poser 😊
C’est déjà fini… mais on se retrouve dès la semaine prochaine 😍
J’espère que cette 33ème édition de la Huge Letter t’aura plu 💌
On se quitte comme d’habitude, avec une citation.
“C'est dans les ciels bleus qu'éclatent les orages.”
Si t’as des questions c’est par ici ! Et n’oublie pas de me laisser ton avis ✌🏼
Pour les questions tu as juste à cliquer ci-dessous. J’y répondrai avec plaisir 👇
Salut déjà je te félicite pour ce que tu fais tes vidéos sur Instagram sont énormes, je sais que tu n’es pas un conseil en investissement mais je voulais te demander à ton avis est-ce le bon moment de racheter du terra en espérant qu’il remonte par la suite ?
Clair, Net, Concis ! Merci pour les news!
Perso, je pleure une baisse de 35% en crypto, mais d'un autre côté, à part quelques petites cryptos que j'ai dans l'espoir qu'elles grossissent bien un jour (Pha, Vet, Gmt, Om, Ada), j'ai tout en BTC, BNB, BETH (pour le futur ETH2.0)...
Advienne que pourra, Venire quid sit...
🤞🏻🤞🏻
Hug! à la Hug(u)⁰e(s)⁰ Letter!